富民强国之道-掌握金融规则

孙毅

全球化战略首席经济学家

联合国UNFAO培训专家成员

顶级经济规则是金融规则

当今世界经济格局的掌控权，体现在经济规则的话语权，而顶级经济规则就是金融规则。

各位，全世界都承认中国是经济大国，但是中国人均收入却比较低，因为不是金融大国。

反过来，金融大国几乎全是最富裕的国家，这些国家的民众收入很高。

建设金融大国民富国强

有些岛屿、港口或者是弹丸小国，甚至在世界地图上，只能用放大镜寻找。但建设离岸金融中心后，已经进入了全球人均最富裕的行列。

经济大国不一定是金融大国，而开展离岸金融，建设金融大国，将会造就民众富、经济强的国家。

那么，离岸金融中心有多富？

让我们通过数据来看看离岸金融对个人、企业、国家的造富意义。以下是笔者整理的，截止2015年底的人均GDP：

全球平均  11675美元；

中国      7589美元，全球平均水平的65%，列全球第80；

卢森堡    110000美元，为中国的14.5倍；

瑞士      80000美元，为中国的10.5倍；

新加坡    50000美元，为中国的6.6倍；

香港      40000美元，为大陆的5.2倍；

欧盟      38000美元，为中国的5倍；

美国      53000美元，为中国的7倍；

百慕大    90000美元，为中国12倍。

自由高效率成就金融大国。

离岸金融市场的特征是：手续简便，环境宽松，税金非常低，甚至是免税。离岸金融可以选择不同国家的不同货币，这种自由选择权具有极强的诱惑力。而脱离了固步自封的金融监管体系的金融活动，往往效率很高。

离岸金融的飞速发展，造就了和正在造就一系列金融大国，尽管全球最大的十几个离岸区域，只有很小的面积，如维尔京群岛、开曼、百慕大、瑞士、卢森堡等。

正是因为以上这些特征，很多国家利用离岸金融而逐步发展成金融大国。

何谓离岸？

是指投资人的公司注册在离岸管辖区，但投资人不亲临当地，却可以在全世界运营你的公司，开展你的业务。

比方说，你在开曼注册了一家公司，是离岸公司，你的业务可以在欧洲、美国、中国等国开展。

何谓离岸金融？

专门从事外币的存、贷款业务的金融活动，叫做离岸金融。人民币在离岸操作也是外币。

离岸金融所交易的对象，往往是银行以及跨国公司，业务主要是为引进外来资金，再将资金贷给外国。

离岸金融活动可以由公司开展，也可以由个人开展。

何谓离岸金融市场？

这属于一种新型的国际金融市场，又可以把它叫做境外市场。这种市场和母国的金融监管体系相分离，不受母国金融监管法律的约束。

这种新型的离岸金融市场，仅仅开展了不到50年。最早开展的有英国的一些殖民地，也有美国的一些附属国。

何谓离岸金融中心？

任何国家、地区以及城市，凡是主要以外币为交易或者是存在的标的，但是又以非本国居民为交易对象，其本地的银行与外国银行形成的银行体系就被称为离岸金融中心。

伦敦型、纽约型、避税型三类离岸。

离岸金融中心从功能上来说一般分为三类，一类是伦敦型，一类是纽约型，一类是避税型。

伦敦型的特征，属于一种内外混合型，离岸金融业务和本地金融业务共同混合开展，就是你可以经营本国的货币业务，也可以经营外币的货币业务。

纽约型离岸金融中心，就是一种内外分离型，本国居民和外国居民所从事的金融禁止，不能混淆，分别甚至了离岸金融账户和非本地金融账户。对于境外的资金与本地的资金实施的税率也不同。纽约型的特征代表主要是纽约、新加坡、巴黎、东京。

全球离岸金融流动性主要来自中国。

今天的中国，已经在全球金融体系占有重要地位。数据可以证明这一点，以美元体系为主的离岸金融市场，其规模达到了4万亿美元，而其中约有1万亿美元，是中国向香港、英属维尔京群岛这些离岸金融中心输出的非法美元现金流，这充分说明离岸美元市场流动性主要来自中国。

离岸金融中心以美元市场为主。

目前，各地的离岸金融中心是以美元市场为主，包括在岸金融中心和中岸金融中心。在岸金融中心的代表如卢森堡、瑞士。中岸金融中心的代表如香港、新加坡。

人民币通过离岸金融与美元共振。

中国通过离岸金融中心，向全世界输出了大量的离岸美元，这就揭示了为什么人民币汇率一路走高，根本原因是中国对美元资产，给予了最强的宏观流动性支撑。

人民币通过离岸金融中心，和美元形成共振效应。当人民币汇率越高，中国输出离岸美元的能力就越强。因此，强势的人民币起到了将美元信用扩张的放大器作用。

字数：1808，时间：20160614.